ANÁLISIS OPCIONES 🔽🔼 ¿Operas en Earnings y quieres una estimación...
Puts & Calls@PutsyCalls
79 views
Apr 28, 2025
~2 min read
1
ANÁLISIS OPCIONES 🔽🔼
¿Operas en Earnings y quieres una estimación de cómo se prevé pueda moverse un activo?
Si es así… puedes CALCULAR su % de MOVIMIENTO IMPLÍCITO ESPERADO
¿Cómo? -> con nuestras maravillosas OPCIONES, como no !!
Veámoslo con un ejemplo REAL 🧵
.
¿Operas en Earnings y quieres una estimación de cómo se prevé pueda moverse un activo?
Si es así… puedes CALCULAR su % de MOVIMIENTO IMPLÍCITO ESPERADO
¿Cómo? -> con nuestras maravillosas OPCIONES, como no !!
Veámoslo con un ejemplo REAL 🧵
.
2
El Movimiento Implícito esperado, es el rango de movimiento ±% que el mercado prevé que un activo pueda moverse … en cualquier circunstancia … o ante un evento binario determinado
Este dato, junto con los demás indicadores que manejes, puede ayudarte a prever la horquilla de precios donde se encontrará dicho activo
¿ Y cómo puedo calcularlo ?
… pues existen varios métodos -> nosotros, como no puede ser de otra manera, emplearemos nuestras maravillosas y versátiles OPCIONES
Veamos este SENCILLO método:
Este dato, junto con los demás indicadores que manejes, puede ayudarte a prever la horquilla de precios donde se encontrará dicho activo
¿ Y cómo puedo calcularlo ?
… pues existen varios métodos -> nosotros, como no puede ser de otra manera, emplearemos nuestras maravillosas y versátiles OPCIONES
Veamos este SENCILLO método:
3
1️⃣ Accede a la parilla de acciones de tu Activo, y busca las opciones de compra y venta que se encuentre en ese momento ATM
2️⃣ Localizados, SUMA el precio de la opción de compra y el precio de la opción de venta -> Esto nos facilita una indicación de cuánto está dispuesto a pagar el mercado, por la posibilidad de que la acción realice en su cotización un movimiento ascendente ⬆️ … o descendente ⬇️
3️⃣ Para terminar, divide el resultado anterior por el precio actual de la acción y multiplícalo por 100.
( (Prima compra Put ATM + Prima venta Put ATM) / Cotización Actual ) x 100
Y et voilá !!! … tienes el movimiento implícito como %
Veámoslo mejor con un EJEMPLO -> Aprovechando la presentación de resultados de $AAPL esta noche (30/01) … hagamos el cálculo
2️⃣ Localizados, SUMA el precio de la opción de compra y el precio de la opción de venta -> Esto nos facilita una indicación de cuánto está dispuesto a pagar el mercado, por la posibilidad de que la acción realice en su cotización un movimiento ascendente ⬆️ … o descendente ⬇️
3️⃣ Para terminar, divide el resultado anterior por el precio actual de la acción y multiplícalo por 100.
( (Prima compra Put ATM + Prima venta Put ATM) / Cotización Actual ) x 100
Y et voilá !!! … tienes el movimiento implícito como %
Veámoslo mejor con un EJEMPLO -> Aprovechando la presentación de resultados de $AAPL esta noche (30/01) … hagamos el cálculo
4
15:34 h - $AAPL
• Prima Venta Put Strike ATM -> $5,05
• Prima Compra Put Strike ATM -> $5,15
• Cotización Subyacente 15:34 -> $240
RESULTADO :
( (5,05 + 5,15) / 240 ) x 100 = 4,25
Movimiento Implícito previsto de $APPL de: ±4,25%
NOTA: Obviamente la oscilación de precios es tan multifactorial, que para tomar decisiones de inversión … ya suficientemente imprevisibles de por sí … no dejes de tener todos los parámetros e indicadores que estimes necesarios … el MIE es uno más.
.
• Prima Venta Put Strike ATM -> $5,05
• Prima Compra Put Strike ATM -> $5,15
• Cotización Subyacente 15:34 -> $240
RESULTADO :
( (5,05 + 5,15) / 240 ) x 100 = 4,25
Movimiento Implícito previsto de $APPL de: ±4,25%
NOTA: Obviamente la oscilación de precios es tan multifactorial, que para tomar decisiones de inversión … ya suficientemente imprevisibles de por sí … no dejes de tener todos los parámetros e indicadores que estimes necesarios … el MIE es uno más.
.